自動駕駛芯片市場規模新增3600萬片，國產替代存巨大缺口

隨著汽車產業朝著電動化、智能化、網聯化方向不斷演進，“算力”逐漸取代“馬力”。在當前半導體衰退周期中，汽車芯片正成為行業發展的重要機遇之一。燃油車時代悄然遠去，如今新能源汽車正“潤物細無聲”地滲透汽車市場。

近日，自動駕駛芯片企業黑芝麻智能，向港交所提交上市申請書，沖刺國內自動駕駛芯片港股第一股。6月底，車規級芯片企業芯旺微在科創板IPO獲受理，資本市場對于芯片領域的投資熱情日益高漲。根據中國汽車芯片產業創新戰略聯盟標準工作組數據，按每年新增車輛1800萬輛計算，自動駕駛芯片的市場規模新增在3600萬片左右。

中國汽車工業協會數據顯示，今年上半年，我國新能源汽車產銷量達378.8萬輛和374.7萬輛，同比分別增長42.4%和44.1%。出口新能源汽車53.4萬輛，同比增長160%。正因為新能源汽車產業的強勢崛起，中國已經超越日本，成為全球最大的汽車出口國。亦有分析人士指出，但是在汽車芯片領域，當前我國國產化率仍然不足10%，存在巨大的供需缺口。中國需要增加汽車芯片的產能供給，因為智能汽車發展對于中國來說非常重要。

多家巨頭入局

麥肯錫近日發布的報告顯示，全球自動駕駛半導體市場預計將從 2019 年的 110 億美元增長到 2030 年的 290 億美元（當前約 2085.1 億元人民幣）。此外，自動駕駛技術的應用范圍正從汽車擴展到船舶、飛機和機器人。

英特爾 2017 年收購了以色列初創公司 Mobileye，后者經常被認為是自動駕駛芯片的領先開發商。Mobileye 是先進駕駛輔助系統（ADAS）領域的先驅，開發基于攝像頭的自動駕駛芯片 EyeQ，并將其供應給汽車半導體公司和一線汽車零部件制造商。該公司計劃于 2025 年開始推出基于 LiDAR 的自動駕駛芯片。

高通在今年 1 月的 CES 2023 上推出了驍龍 Ride Flex 芯片，該芯片集成了 ADAS、信息娛樂系統和自動駕駛功能。去年，高通還以 45 億美元（當前約 323.55 億元人民幣）收購了瑞典自動駕駛公司 Veoneer，今年一月，高通宣布將向現代摩比斯供應自動駕駛芯片并共同開發軟件。

英偉達通過由自動駕駛芯片和軟件組成的“自動駕駛平臺”進軍該領域。在自動駕駛技術和數據方面落后的歐洲汽車制造商特別熱衷于采用英偉達的自動駕駛平臺。該公司正在向奔馳和沃爾沃等公司提供 Nvidia Drive 自動駕駛平臺，明年計劃向美國電動汽車公司 Lucid 供貨，2025 年起則將向捷豹路虎供貨。

隨著開發自動駕駛芯片的競爭加劇，代工廠的工作量正在增加。三星電子計劃繼現有的 14nm、8nm 和 5nm 工藝之后，為自動駕駛芯片提供專用的 4nm 工藝服務，特斯拉和 Ambarella 被認為是 4nm 工藝的潛在客戶。臺積電正在認真考慮在德國德累斯頓建立一家代工廠，直接瞄準那里的汽車制造商，即自動駕駛芯片的最終客戶。

自動駕駛芯片迎來創投熱潮

科創板研究中心數據顯示，今年上半年，科創板IPO募資877億元，其中48%為半導體企業。也正因為自動駕駛芯片占據了科技和人工智能兩個領域，所以在資本市場上，更容易獲得青睞。

據蓋世汽車統計，上半年智能電動汽車領域至少已經披露了98起融資事件，69起與智能駕駛相關。其中，芯片和半導體是資本持續關注的重點，尤其是自動駕駛芯片領域，上半年多家企業拿到了新的投資。

“無論是自動駕駛芯片企業，還是其他半導體企業，最近一段時間都比較火熱。由于中國芯片產業發展的重要性，芯片企業在資本市場上的表現也比較積極，上市對它們非常重要。”奧緯咨詢董事合伙人、大中華區汽車與工業品業務主管合伙人張君毅如是說。

在自動駕駛芯片領域，地平線曾經是國內最大的獨角獸，當年風頭無兩。地平線曾經從2020年12月至2021年6月間，創造了連續7個月，每月一輪融資的紀錄。至今，地平線已經完成了高達15億美元的C輪融資，估值高達50億美元。

而黑芝麻智能從2016年加入自動駕駛芯片賽道，7年后能站在港交所門前，既是汽車產業所驅使，亦是資本市場在推動。截至目前，黑芝麻智能已完成10輪融資，金額高達50.33億元。


彎道“突圍”需要付出更多努力

國家智能網聯汽車創新中心預測，2025年中國L2/L3滲透率將達50%，2030年中國L2/L3滲透率70%，L4滲透率20%。2020~2025年，中國自動駕駛滲透率增長速度將快于全球。

今年4月，黑芝麻智能推出了全新產品線“武當”系列芯片，主打跨域計算，是業內首個智能汽車跨域計算芯片平臺。在黑芝麻重慶仙桃數據谷辦公室，智能首席市場營銷官楊宇欣對記者坦言，車規芯片達到量產狀態是一個十分艱辛的過程，華山系列自動駕駛芯片，從產品設計、流片、封測、車規認證和打造算法工具鏈，到功能安全認證，自動駕駛軟件包開發再到完善支持行業生態，前后超過了3年的時間。

近年來，國家層面陸續發布相關政策以推動車規級芯片技術研發，并加強芯片供應鏈建設，為自動駕駛芯片的發展提供巨大利好。此外，以上汽、長安、比亞迪為代表的國內頭部車企也提出需要提高車規級芯片國產化率的建議，積極推動了國內車廠應用國產芯片勢頭。

“依托重慶在自動駕駛產業的發展基礎，追勢科技可以與政府、車企等相關企業共同合作，進一步整合資源并不斷優化自身的自動駕駛技術，更好地為重慶乃至西南地區主機廠、生態圈合作伙伴提供相關技術支持和服務。”落戶重慶仙桃數據谷的追勢科技創始人馬光林這樣說。

近年來，國際關系的日益復雜與不穩定使得“缺芯少核”的痛點持續暴露，這也讓主機廠意識到芯片供應鏈韌性的重要性， 汽車芯片迎來國產替代的窗口期。因此，新興的芯片科技公司也乘國產化之勢迅速崛起。

“車規級芯片靠燒錢是燒不出來的！”單記章說，作為一家身處汽車產業變革最前沿的公司，技術研發永遠是第一驅動力，甚至有必要先將短期的營收目標往后放，把產品性能和成本做到極致。

長期來看，汽車的智能化滲透率將決定芯片市場的需求，在“中央計算”、“大模型”等新技術仍在不斷打破智能汽車供應鏈和技術既定路線的情況下，如何能保證技術前瞻和大規模量產上車獲取穩定盈利，仍是我國自動駕駛芯片公司最大的挑戰。